Administración financiera. Capital de trabajo

Capital de trabajo: Todas mis cuentas de circulante

Circulante: Todas las cuentas que puedo convertir más rápido a dinero pero son las que trabajo

PREGUNTA DE EXAMEN

Las cuentas se enlistan como se enlista de acuerdo a qué tan fácil es convertirlos en efectivo

Inventarios

Son los artículos que tenemos para producir y para vender

Importancia de los inventarios: Para que una compañía genere productos y dinero

Tipos de inventarios:

• Empresa manufactureras: Tienen materia prima, producen y venden (proceso menor a 1 año es solo de 2 inventarios)

Inventario de materia prima

Inventario de producción en proceso

Inventario de producto final

• Empresas comerciales: Compran producto y lo venden, no se encargan de producir

Una empresa que ofrece un servicio, NO tiene inventario. Compañías que si comercializan, compra, venden o producen, SI tienen inventario.

Políticas de inventarios

• Política agresiva: Hay 20 personas, fabricó 20 galletas
• Política tradicional: Hay 20 personas, fabricó 23 galletas
• Política conservadora: Hay 20 personas, fabricó 30 por si alguien me llega a comprar

Rotación de inventarios

El resultado representa las veces que tu almacén se ha surtido

Fórmula: Costo de ventas/promedio de inventario

(Para el costo de ventas se toma el más actual)

Días de inventario:

Los días que tardo en sacar todos mis productos, en venderlos

Consideraciones para los inventarios:

• Características del producto
• Analizar el comportamiento del mercado
• El comportamiento de mis competidores
• Tendencias mundiales
• Las características de los consumidores

Así como tenemos rotación de inventario, también hay algo que se llama rotación y días de cuentas por cobrar

Rotación de cuentas por cobrar

Cuantas veces se cobran sus cuentas x cobrar

Días de cobro

Días que me tardo en cobrar a mis proveedores

Rotación de cuentas por pagar 

Cuantos veces pagas lo que le debes a tus proveedores

Días de pago

Cuantos días tardas en pagarle a tus proveedores

Entre más tardes tu en recuperar un crédito, la rotación será más lenta

Ciclo de operación

Sale mi mercancía pero otra cosa aparte es cuando logró cobrar en efectivo todo lo que saque y la suma de ambos componentes se le llama ciclo de operación

Básicamente, en lo que vende todo su stock y en lo que le cobra a sus clientes, es el ciclo de operación

Un ciclo de operación inferior es más influyente, entre mas yo pueda acelerar ese ciclo (vendes rápido, cobras rápido) es mejor

Ciclo de conversión de efectivo

Los días que yo me quedo sin efectivo entre más alto sea, quiere decir que la empresa tiene que buscar financiamiento para esa cantidad de días

Invierto en mis activos con la finalidad de aumentar mis ingresos, por ende debe de verse reflejado en las ventas

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