MERCADO: RAZONES DE LIQUIDEZ

activo Pasivo

activo circulante Pasivo circulante 70000

caja y bancos 17500 proveedores 5000

clientes 10000 acreedores 1200

inventarios 86000 impuestos por pagar

documentos x cobrar 2000 total pasivo circulante 76200

deudores diversos 500

Total activo circulante. 116000 pasivo a largo plazo

activo fijo acreedores hipotecarios 1900000

propiedades y equipo 5130200 acreedores bancarios 20000

depreciación acumulada 1050000 total pasivo a largo plazo 1920000

total activo fijo 4080200 total pasivo 1996200

total activo 4196200 capital contable

capital social 1020000

resultados acumulados 1000000

utilidad del ejercicio 180000

total capital contable 2200000

total pasivo + capital 4196200

Estado de resultados

Ventas 550000

Costo de venta 170000

Utilidad bruta 380000

Gastos de venta 55000

Gastos de administración 40000

Utilidad de operación 285000

Impuestos 25000

Utilidad neta del ejercicio 260000

RAZONES DE LIQUIDEZ

1.- RAZON CIRCULANTES: ACTIVO CIRCULTANTE / PASIVO CIRCULANTE

11600/ 76200 = 1.52 PESOS

LECTURA: la empresa cuenta con 1.52 pesos de activo circulante por cada peso de pasivo

2.-RAZON DE PRUEBA DE ACIDO: ACTIVO CIRCULATE- INVENTARIO / PASIVO CIRCULANTE

116000-86000/ 76200 = .39 PESOS

LECTURA: la empresa cuenta con .39 pesos de activo circulante rápido por cada peso de pasivo a corto plazo

3.-RAZON DE CAPITAL DE TRABAJO: ACTIVO CIRCULANTE – PASIVO A CORTO PLAZO

116000 – 76200 = 39800 PESOS

LECTURA: la empresa cuenta con 39800 como capital de trabajo

4.- RAZON DE PAGO INMEDIATO: ACTIVO CIRCULANTE – INVENTARIOS – CUENTAS POR COBRAR / PASIVO A CORTO PLAZO

116000 – 86000 – 500 / 76200 = .38 CENTAVOS

LECTURA: La empresa cuenta con .38 centavos por cada peso de deuda a corto plazo

RAZON DE ACTIVIDAD

5.- ROTACION DE CARTERA: VENTAS NETAS A CREDITO/ CUENTAS POR COBRAR NETAS

385000/12312.5 = 31.26 VECES

CUENTAS POR COBRAR NETAS= cuentas por cobrar- cuentas incobrables = 12500 -187.5 = 12312.5

LECTURA: La empresa no tiene una recuperación a tiempo de sus facturas

6.-PLAZO PROMEDIO DE CARTERA: 360/ ROTACION DE CUENTAS POR COBRAR

360/30 = 12 DIAS

ROTACION DE CUENTAS POR COBRAR: VENTAS NETAS A CREDITO/ CUENTAS x COBRAR A CREDITO 385000/12500 = 30 VECES

LECTURA: La empresa Zaragoza cobra cada 12 días sus ventas a crédito

7.- ROTACION DE CUENTAS: COMPRAS NETAS A CREDITO/ CUENTAS POR PAGAR A PROVEEDORES

86000/70000= 1.2 VECES

LECTURA: la empresa paga 1.2 veces sus cuentas a proveedores en el periodo que corresponde a compras a crédito.

8.- PLAZO PROMEDIO DE PAGO: 360/ROTACION DE CUENTAS POR PAGAR

360/1.2 = 300 DIAS

LECTURA: La empresa tarda 300 días en pagar a sus proveedores

9.-ROTACION DE INVENTARIOS: COSTO DE VENTA / INVENTARIO PROMEDIO

170000/79300 = 2.14

LECTURA: La empresa renueva 2.14 vece el inventario en el periodo que corresponda

10.- PLAZO PROMEDIO DE INVENTARIO: 360/ ROTACION DE INVENTARIOS

360/2.14= 168.2

LECTURA: La empresa Zaragoza renueva cada 168.2 días su inventario

RAZONES DE ENDEUDAMIENTO

11.- RAZON DE ENDEUDAMIENTO: PASIVO TOTAL/ ACTIVO TOTAL

1996200/4196200= 0.47

LECTURA: La empresa cuenta con 0.47 centavos por cada peso de activo

12.- RAZON DE APALANCAMIENTO: PASIVO TOTAL / CAPITAL CONTABLE

1996200/ 2200000= 0.90

LECTURA: La empresa tiene 0.90 centavos de deuda

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