ANALISIS DE CASO CITI BANK

RESUMEN

Caso (Bank One ante el escándalo de fondos de mutualista)

Involucrados del presente caso son: Jamie Dimon quien es presidente de Bank One Corporation y J.P Morgan para poder concluir la fusión de los bancos, el mismo que se encontraba en Manhattan. La fusión se cerraría con fecha 1 de julio de 2004, donde se colocaría por completo la institución financiera más grande del mundo.

Existió una demanda efectuada por el procurador general del estado de New York contra la institución financiera Bank One debido al escándalo de los fondos de mutualista y que estallo en septiembre de 2013 dando paso que existiera denuncias presentado por la SEC y Eliot Spiter por prácticas indebidas y o ilícitas.

Bank One procedió a pagar el valor de 50 millones de dólares por concepto de indemnización y en los próximos 5 años bajar su tarifa hasta llegar a 4 m por concepto de cobro a las personas que invertían en sus fondos mutualistas, además, el trabajador   ex director de la división de fondos de Bank one “Mark Beeson” acepto pagar una multa y no trabajar en el sector financiero durante 2 años.

Se menciona a la empresa BOIA ofrecía servicios de administración de inversiones, entre ellos Group Mutual Funds, el cual administraba activos por más de 100.000 millones, esta empresa se registró en la SEC como asesor de inversiones el 22 de noviembre de 1991

La situación que llevo a cabo el escándalo fue debido a que 3 de septiembre de 2003, Eliot Spitzer y la SEC presentaron una denuncia contra el fondo de cobertura Canary Capital Partners, acusándolo de realizar operaciones ilícitas después del cierre y de jugar con los tiempos del mercado, es decir las operaciones financieras son colocadas después de las 4 pm o transmitidas al precio de ese día y no al del día siguiente como se tiene que realizar.

El sector de los fondos mutualistas mediante las investigaciones por Spitzer sobre los abusos cometidos con las operaciones en la industria financiera, descubrieron varias anomalidades en decenas de empresas de fondos mutualista y que fijar el precio de los fondos mutualista era un problema fijarlos pues para ello crearon la ley de sociedades de inversión.

Con respecto a los acontecimientos en Bank One se enfoca directamente en la investigación realizada a la institución financiera, existía la emisión de una carta por Peter Marshall a su vez  Dimon afirmo que existirá 5 cambios que permita el refuerzo en la supervisión de las políticas y procedimientos de los fondos mutualistas, el primero fue el nombramiento a Dave Kundert como presidente de One Group, segundo el banco implemento un sistema de vigilancia por computadora, tercero se dará capacitaciones a los empleados para verificar si se juega con los tiempos de los fondos , cuarto el banco reforzó contratos con los proveedores de servicios y el ultimo definir políticas más rigurosas con los altos estándares de calidad.

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