Estrategias de análisis del desempeño financiero de una empresa

[pic 1]

[pic 2]

[pic 3]

Contenido

1.        Introducción        1

2.        Objetivos        2

2.1        Objetivo general        2

2.2        Objetivos específicos        2

3.        Desarrollo del Informe        3

3.1        Etapa 1: Elaboración mapa económico y financiero de la organización.        3

3.1.1        Mapa estratégico: Análisis vertical/estático – Estado de Situación Financiera        3

3.1.2        Mapa estratégico: Análisis horizontal/dinámico – Estado de Resultados        6

3.1.3        Ratios o indicadores: Análisis de liquidez, productividad, solvencia y rentabilidad.        8

3.1.4        Objetivos planteados de la empresa para el año 2023: En base al estado de resultado        10

3.1.4.1        Que el crecimiento de ventas anuales se mantenga constante respecto del 2022.        10

3.1.4.2        Que los gastos de administración y ventas estén en un 10% aproximadamente.        10

3.1.4.3        Que los gastos financieros no superen el 1%        10

3.1.4.4        Que la utilidad neta sea superior al 40%        10

3.1.5        Análisis: ROA (Beneficio/Activo) /Gerente.        11

3.1.6        Análisis: ROE (Beneficios/Recursos propios) /Accionistas        11

3.1.7        Estructura patrimonial: Periodo 2022 (representación gráfica)        12

4.        Conclusiones        13

5.        Bibliografía        14

Índice de Tablas

Tabla 1. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2020        3

Tabla 2. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2021        4

Tabla 3. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2022        5

Tabla 4. Estado de resultados de la empresa Assnt Spa con su porcentaje en base a las ventas anuales.        6

Tabla 5. Análisis horizontal Asstn Spa - Ventas y costos        6

Tabla 6. Análisis horizontal Asstn Spa – GAV        6

Tabla 7. Análisis horizontal Asstn Spa – Depreciación        6

Tabla 8. Análisis horizontal Asstn Spa – Gastos financieros        7

Tabla 9. Análisis horizontal Asstn Spa – Utilidad después de impuestos        7

Tabla 10. Ratios de liquidez de Assnt Spa        8

Tabla 11. Ratios de productividad de Assnt Spa        8

Tabla 12. Ratios de Solvencia de Assnt Spa        9

Tabla 13. Ratios de Rentabilidad de Assnt Spa        9

Tabla 14. Crecimiento de ventas anuales constante        10

Tabla 15. GAV del 10%        10

Tabla 16. Gastos financieros del 1%        10

Tabla 17. Utilidad neta superior al 40%        10

Tabla 18. Masa Patrimonial de Assnt Spa - 2022        12

Tabla 19. Fondo de maniobra de la empresa Assnt Spa 2022        12

1. Introducción

La importancia del diagnóstico financiero radica en un estudio crítico dirigido a analizar e interpretar la posición económica-financiera de la empresa Assnt Spa, de los períodos 2020-2022, con el propósito de identificar el estado en el que se encuentra la empresa o si requiere de mejoramiento continuo, además de, la proyección del año 2023 basándose en los objetivos solicitados por la empresa.

A través de un análisis profundo que permita visualizar los recursos propios o provenientes de terceros que tiene la empresa. Tiene como objetivo de evaluar el entorno económico y financiero de la empresa, detectar algún obstáculo que llegara a existir, además, tomar decisiones certeras para implementar acciones correctivas, que permitan alcanzar un desempeño financiero efectivo que lleve a la entidad a una ganancia creciente en el corto o mediano plazo.

Estos análisis se basan en el cálculo de indicadores que expresan la liquidez, solvencia, eficiencia operativa, endeudamiento, rentabilidad, las grandes masas patrimoniales, como son; el activo, el pasivo y el patrimonio neto, además de balances contables los que se deducen de la contabilidad, muestran la realidad económica y financiera.

Una parte integral de la gestión financiera es el análisis financiero como un sistema de conocimiento especial que le permite acumular, transformar, procesar información de naturaleza financiera y evaluar los resultados de su procesamiento.

Realizar este análisis económico y financiero ayudará a identificar si la rentabilidad que ponen de manifiesto y la proporción de los distintos recursos económicos que reflejan son los adecuados o, por el contrario, susceptibles de mejora.

1. Objetivos

1. Objetivo general

• Evaluar el desempeño financiero de la organización Assnt Spa, a través de un mapa conceptual, económico y financiero.

1. Objetivos específicos

• Confeccionar mapa estratégico que incluya un análisis vertical y vertical de los tres periodos.
• Calcular los indicadores de liquidez, de productividad, de solvencia y rentabilidad de los años.
• Plantear cuatro objetivos para el año 2023 de su estado de resultado.
• Realizar un análisis con respecto a los resultados del ROA y ROE de la empresa.
• Construir estructura patrimonial correspondiente al último periodo (2022).

1. Desarrollo del Informe

1. Etapa 1: Elaboración mapa económico y financiero de la organización.

1. Mapa estratégico: Análisis vertical/estático – Estado de Situación Financiera

Tabla 1. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2020

[pic 4]

En el siguiente análisis vertical del periodo 2020 del balance actualmente llamado estado de situación financiera, se muestra la participación porcentual de cada cuenta con base en los activos y pasivos totales, por ejemplo, el total de activos corrientes corresponden a un 65,56% del total de activos, donde los activos no corrientes serían el otro 34,44% alcanzando el 100% de activos.

Por otra parte, se logra observar que los pasivos corrientes serían el 40,57% del total de pasivos y patrimonio y en las deudas de largo plazo que es pasivo no corriente corresponden a un 18,79%.

El patrimonio; aporte de los accionistas es de un 40,64% con base en el total de los pasivos. Dando la suma total del 100% de los pasivos.

Tabla 2. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2021

[pic 5]

Continuando con el análisis del año 2021, se observa que las cuentas de caja, cuentas por cobrar e inventarios suman un porcentaje del 67,24 con respecto al total de activos y en activos no corrientes corresponderían a un 32,76%.

Los pasivos corrientes y no corrientes sumarian un 61,34% con relación al total de pasivos y patrimonio.

El total patrimonio de la empresa Assnt Spa es de un 35.400.000 correspondientes al 38,66%.

Tabla 3. Análisis vertical Asstn Spa periodo 2022

[pic 6]

El análisis estático del periodo 2022, se logra identificar que el total del activo corriente tiene una participación porcentual del 66,54% en relación con el total de activos.

Los activos no corrientes tienen un monto de 33.000.000 correspondientes al 33,46%.

Las cuentas; deuda con banco, cuentas por pagar, letras por pagar sumaria un 37,82% en base al total de pasivos y patrimonio.

El total de pasivo no corriente es de un 26,28% y el aporte de los inversionistas pertenece a un 35,89% de un valor de 98.625.337, que sería el 100%.  

1. Mapa estratégico: Análisis horizontal/dinámico – Estado de Resultados

Tabla 4. Estado de resultados de la empresa Assnt Spa con su porcentaje en base a las ventas anuales.

[pic 7]

Tabla 5. Análisis horizontal Asstn Spa - Ventas y costos

[pic 8]

A continuación, se realizará un análisis horizontal del estado de resultado de la empresa Assnt Spa, tomando como base las ventas anuales de cada periodo, en el año 2020 fueron de 84.120.144 que corresponden al 100% y los periodos del año 2021 y 2022 donde la diferencia de crecimiento se mantuvo constante en un 12%, sin embargo, las ventas correspondientes al año 2021, fueron ascendiendo de 94.214.561 hasta los 105.520.309 del año 2022.

...