Credito Y Cobranzas

LAS C’S DEL CRÉDITO

Los principales factores que deben tomarse en consideración para decidir si un crédito se otorga o

no, son: por qué cantidad y en qué términos y condiciones están comprendidos en lo que

comúnmente se conoce como las C’s del crédito.

Carácter

Capacidad

Riesgo de crédito

Capital

Condiciones

Cobertura

Colateral

Todo gerente de crédito deberá de considerar éstas C’s del crédito ya que cualquier solicitante debe

ser valuado según su carácter, su capacidad para operar el negocio y pagar a quien le otorgó el

crédito, el capital que ha invertido en su negocio o que utilizará para pagarle al acreedor, qué

cobertura tiene para compensar las posibles pérdidas y con qué recursos financieros cuenta para

poder pagar sus cuentas.

Carácter

Comprende el conjunto de cualidades del sujeto que lo hacen querer pagar al vencimiento de una

deuda.

El carácter es uno de los determinantes más importantes respecto que un cliente haya de pagarle a

un proveedor o un deudor le haya de pagar a un banco. El carácter es una disposición o decisión

honesta de pagar. Si un deudor se siente moralmente obligado a pagar hará todo lo posible por

pagar.

El carácter de un individuo es el agregado de las cualidades morales y mentales que lo identifican.

La honradez es una de las cualidades fundamentales del carácter, la integridad, la imparcialidad, la

responsabilidad, la confianza, etc.

El carácter se convierte en crediticio cuando estas cualidades se combinan para hacer a alguien

consciente de sus compromisos de crédito y deudas.

El juicio del carácter debe basarse en pruebas. Una de las mejores pruebas es un prolongado y

consistente historial de pago en los créditos. El deudor que tiene antecedentes de crédito bien

establecidos por razones de carácter rara vez se desvía de su pauta de pago.

La prueba de un historial de pagos por lo común se obtiene directamente con otros acreedores, o

bien de una organización intermedia. Otras pruebas pueden buscarse en los puestos de confianza

que un individuo haya desempeñado, la estabilidad en su residencia, en su trabajo y sus relaciones

profesionales o comerciales, la extensión y naturaleza de su educación y desarrollo cultural, así

como en la integridad que revele en una entrevista personal.

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Crédito y Cobranzas

Capacidad

Capacidad en crédito significa la posibilidad y facilidad para pagar una deuda a su vencimiento. No

obstante la disposición de pago del deudor, si no se tiene el dinero para efectuar el pago (o la

capacidad de obtenerlo), se está frente a un riesgo.

No siempre es fácil calcular la capacidad, ya que ésta comprende un sinnúmero de factores. La

prueba más importante de capacidad son los ingresos, pero en ocasiones se les concede tanta

importancia que los analistas descuidan otras pruebas. Los ingresos deben ser reconocidos como el

productor de otros elementos que también significan capacidad: profesión, edad, estabilidad laboral,

propiedad de bienes inmuebles, disposición a economizar recursos, deseos de progreso, etc.

La capacidad de un individuo para efectuar un negocio, o la capacidad de una empresa también se

relaciona con factores que afectan los ingresos, el presupuesto de gastos y los adeudos pendientes.

El ingreso comercial se deriva esencialmente de las ventas; lo que afecte a las ventas determina en

cierto grado la capacidad de crédito del negocio. La publicidad, el entrenamiento en ventas, el costo

de ventas, la ubicación de la empresa, su organización, su antigüedad, el volumen de los

inventarios, los servicios prestados, la competencia, las relaciones comerciales y con proveedores,

las marcas, etc., son algunos de los factores que modifican la capacidad de un deudor.

La capacidad también se ve afectada por la existencia de una deuda estructural de la organización.

Si la deuda es alta, en términos de valor líquido de la inversión, los terceros tendrán demandas, las

cuales pueden determinar una baja capacidad; más aún, cierto tipo de deudas altas se acompañan de

altos tipos de interés.

Capital

Cabe entender por capital la fuerza financiera de un solicitante de crédito medida por el valor

líquido de su negocio. Es la seguridad de pago que un deudor representa por sus bienes, así sea a

largo plazo, si el carácter o la capacidad no fallaren. El capital es lo que el acreedor puede

aprovechar como garantía de pago de la deuda. El crédito no se puede extender con base en la

presunción de que el capital servirá como medio de pago, ya que recurrir a él significa, por lo

general, el fin de la relación comercial. El crédito se otorga al tener la seguridad de que los pagos

del deudor se harán normalmente, con la posibilidad de efectuar ventas ulteriores al mismo cliente.

El capital de los negocios establecidos normalmente se puede determinar a partir de sus estados

financieros, cuando los activos están equilibrados contra los pasivos. Para calcular con acierto el

capital, debe considerarse su valor en el mercado, más que su valor en libros.

Condiciones

Los negocios en general y las condiciones económicas sobre las que los individuos no tienen

control, pueden alterar el cumplimiento del mejor riesgo de crédito, así como su deseo de cumplir

sus obligaciones.

Las fluctuaciones a corto y a largo plazo en los negocios deben tomarse en consideración al evaluar

las condiciones. Un tipo determinado de empresas se apega a un esquema más o menos definido de

oscilación de prosperidad a depresión; otros pueden no ser previsibles.

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Las modificaciones políticas, así como las económicas, tienen una notoria influencia sobre los

riesgos de crédito en general y sobre algunos de ellos en particular. Los cambios en la legislación y

en las actitudes administrativas pueden acentuar el riesgo.

Las condiciones de competencia en una industria también afectan la evaluación de los riesgos de

crédito; menos importante es la condición del mercado monetario: la facilidad o dificultad de

obtener fondos, las tasas de interés y la demanda de crédito.

Colateral

Se refiere a los recursos financieros y a otros recursos, se incluye efectivo, inventario y otros

activos que posea una compañía y que le servirán para pagar sus cuentas.

Cobertura

Se refiere al seguro que posee una Empresa para compensar posibles pérdidas. Cuando se trata de

una cobertura apropiada de seguro se constituye una buena política de administración y es un factor

importante para decidir si el crédito debe otorgarse.

IMPORTANCIA DE LOS SEIS FACTORES

Para apreciar con claridad el riesgo de crédito, es indispensable tomar en cuenta todos los factores

descritos. Por desgracia, éstos no pueden reducirse a una fórmula equilibrada y aplicable a todos los

casos. Es necesario establecer un juicio fundamentado en apreciaciones críticas. Los diversos

factores pueden concurrir o faltar en grados variables. Al analizar la importancia de los seis

elementos, es fundamental comprender lo que representan y cómo afectan a la operación de crédito

y cobranza.

De lo anterior se desprende la conclusión de que el crédito se otorga esperando recibir su pago en

efectivo, con lo cual concluye la operación. Quien otorga el crédito no espera que el objeto motivo

de la operación sea devuelto, que la garantía tenga que ser realizada o adquirir otra propiedad como

pago, salvo en casos extremos y como una forma indirecta de recuperación del valor del crédito. La

capacidad es por lo tanto más importante que el capital.

En cuanto al carácter y la capacidad, en ocasiones hay discrepancia sobre cuál de ellos es más

importante. El riesgo que tiene carácter tarde o temprano efectuará el pago. Éste necesitará de un

tratamiento especial, pues el deudor honrado y de buena fe normalmente es escrupuloso en el

manejo de sus asuntos.

Aunque el carácter es el menos tangible de los factores en la determinación del riesgo de crédito,

constituye la base más importante, y es susceptible de una investigación definitiva. No es

demasiado difícil separar al individuo honrado del falto de honradez. La experiencia ha demostrado

que la capacidad y el capital cuentan poco cuando un individuo determina defraudar a sus

acreedores.

Algo, empero, debe decirse en defensa de la capacidad. Un estudio sobre la importancia relativa del

estándar de crédito a plazos descubrirá que la ocupación y la permanencia en un empleo revisten

máxima importancia. Reflejaría el énfasis en la seguridad de los ingresos del deudor, y es sugestivo

el hecho de ser el primer factor en tomarse en cuenta al abrir una cuenta corriente de crédito a

plazos.

III. MARCO LEGAL

Dado que en la legislación contenida en el Código de Comercio de México se encuentran derogados

los títulos octavo y noveno relativos a los títulos de crédito, nos enfocaremos principalmente en la

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