Presupuesto de Efectivo

INTRODUCCIÓN

Es un informe de las entradas y salidas de efectivo planeadas de la empresa que seutiliza para calcular sus requerimientos de efectivo a corto plazo, con particularatención a la planeación en vista de excedentes y faltantes de efectivo. Ejemplo: Unaempresa que espera un excedente de efectivo puede planear inversiones a corto plazo,en tanto que una empresa que espera faltantes de efectivo debe disponer del financiamiento a corto plazo.

El Presupuesto de Efectivo (en inglés cash forecast) determina, no sólo la cantidadtotal de financiación que se requerirá, sino también el Tiempo necesario, la cantidadde fondos que se necesitará mes por mes, semana por semana, o aun día por día.

El Presupuesto de Efectivo indica los efectos combinados de las operacionespresupuestadas sobre la corriente de efectivo de la Empresa. Una corriente de efectivode la Empresa. Una corriente neta positiva de efectivo indicará que la Empresa tieneamplia financiación; pero si un aumento del volumen de operaciones conduce a unacorriente de efectivo negativa, se necesitará más financiación.

serie de presupuestos mensuales o trimestrales que habrán de señalar las entradas ypagos de efectivo, y las necesidades de préstamos para satisfacer los requerimientosfinancieros. Se elabora a partir de un Estado de resultados por forma y otras cédulasde apoyo.

PRESUPUESTO DE EFECTIVO O DE CAJADefinición y Objetivos

Se dice queel presupuesto de efectivo (P de E) consiste en el cálculo anticipado de las entradas ysalidas de efectivo cuyos objetivos básicos son:1. Conocer los sobrantes o faltantes de dinero y tomar medidas para invertir adecuadamente lossobrantes y financiar los faltantes.2. Identificar el comportamiento del flujo de dinero por entradas, salidas, inversión y financiaciónen períodos cortos y establecer un control permanente sobre dichos flujos.3. Evaluar la razonabilidad de las políticas de cobro y de pago.4. Analizar si las inversiones en títulos valores y otros papeles negociables dan posibilidad deconservar el poder adquisitivo del dinero y si hay sub o sobre inversión.El logro de los objetivos reseñados, a través del presupuesto de tesorería, cobra importancia envirtud de su relación directa con los activos y pasivos corrientes y éstos permiten medir la liquidezde cualquier organización.También se puede decir que el Presupuesto de Efectivo (P de E) es el Estado que muestra los flujosde efectivo (entradas, salidas y efectivo neto) de una empresa durante un período específico.(Definición Operacional).Finalmente, se puede decir que el Presupuesto de Efectivo es un Plan que muestra las entradas ysalidas de caja durante el período presupuestal, incluyendo los recibos de préstamos paramantener el saldo mínimo de caja y los pagos de esos préstamos.

Propósitos del Presupuesto de Efectivo

Según Glenn A. Welsch, Ronald W. Milton, Paul N. Gordon en su libro Presupuestos Planificacióny Control de Utilidades los propósitos del Presupuesto de Efectivo son:1. Determinar la probable posición de caja al fin de cada período, como resultado de lasoperaciones planificadas.2. Identificar los excedentes o déficit de efectivo por periodos.3. Establecer la necesidad de financiamiento y/ o la disponibilidad

...