El sistema Alemán

Sistema alemán

En el sistema Alemán, es aquel sistema de amortización en el cual la cantidad correspondiente a la amortización de capital es constante y la cuota varía decrecientemente en función de los intereses, dado que los intereses correspondientes a cada período se calculan sobre el saldo deudor y éste es cada vez menor.

Supongamos que se contrae un préstamo hoy por un valor P, para ser pagado en n cuotas periódicas, donde cada cuota amortiza la misma cantidad de capital y el interés es del i % por período vencido, por consiguiente las cuotas (abono a capital + intereses) no pueden ser constantes, debido a que la cantidad correspondiente a los intereses varía en cada período.

Entonces el Sistema alemán, tiene cuotas escalonadas. La primera es la más cara y va bajando mes a mes. La amortización de capital es más alta al comienzo del plan y se pagan los intereses sobre el saldo.

Esto hace que el sistema no sea conveniente si se piensa cancelar rápido, porque en las primeras cuotas se paga el interés sobre todo el capital.

Los rasgos distintivos del sistema alemán son:

• Cuota de amortización de capital periódica constante.

• Intereses decrecientes, al calcularse sobre un saldo que disminuye siempre en una suma fija.

• Cuota total decreciente como consecuencia de las características de los componentes anteriores.

Atento a las características expuestas para el cálculo de los componentes se aplican las siguientes fórmulas:

A) La parte correspondiente a amortización es la resultante de dividir el valor nominal del préstamo por los períodos en los que se va a cancelar el capital:

B) El interés se calcula sobre el saldo del capital no cancelado:

C) La cuota total resulta de la suma de ambos componentes:

A los fines prácticos veamos la aplicación de estas fórmulas en un préstamo de $500 cuya devolución fue pactada en cinco cuotas mensuales a una tasa del 10% TNA bajo el sistema alemán

N Saldo Inicial Interés del periodo Amortización Cuota Total Total Amortizado

1 500 4.11 100 104.11 100

2 400 3.29 100 103.29 200

3 300 2.47 100 102.47 300

4 200 1.64 100 101.64 400

5 100 0.82 100 100.82 500

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