Las Nec.

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO

NEC 3

Norma Ecuatoriana de Contabilidad 3

CONTENIDO

Estado de Flujos de Efectivo

Objetivo

Alcance

Beneficios de la Información de Flujos de Efectivo

Definiciones

Efectivo y sus Equivalentes

Presentación de un Estado de Flujos de Efectivo

Actividades Operativas

Actividades de Inversión

Actividades de Financiamiento

Informes de Flujos de Efectivo por Actividades Operativas

Informes de Flujos de Efectivo por Actividades de Inversión y Financiamiento

Informes de Flujos de Efectivo Sobre una Base Neta

Flujos de Efectivo en Moneda Extranjera

Partidas Extraordinarias

Intereses y Dividendos

Impuesto a la Renta

Inversiones en Subsidiarias, Asociadas y en Negocios en Participación

Transacciones que no Requieren Efectivo

Componentes del Efectivo y sus Equivalentes

Otras Revelaciones

Fecha Efectiva

Apéndice

Estado de Flujos de Efectivo para una Empresa que no sea una Institución Financiera

Estado de Flujos de Efectivo para una Institución Financiera

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO

Esta Norma, ha sido desarrollada con referencia a la Norma Internacional de

Contabilidad NIC 7, revisada en diciembre de 1992. La Norma se muestra en tipo

cursivo, y debe ser leída en el contexto de la guía de implantación en esta Norma. No se

intenta que las Normas Ecuatorianas de Contabilidad se apliquen a partidas

inmateriales.

Objetivo

La información sobre los flujos de efectivo de una empresa es útil para proporcionar a

los usuarios de estados financieros una base para evaluar la habilidad de la empresa para

generar efectivo y sus equivalentes y las necesidades de la empresa en las que fueron

utilizados dichos flujos de efectivo. Las decisiones económicas que toman los usuarios

requieren una evaluación de la habilidad de una empresa para generar efectivo y sus

equivalentes, así como la oportunidad y certidumbre de su generación.

El objetivo de esta Norma es requerir la presentación de información acerca de los

cambios históricos en el efectivo y sus equivalentes de una empresa, por medio de un

estado de flujos de efectivo que clasifica los flujos de efectivo por las actividades

operativas, de inversión y de financiamiento durante el período.

Alcance

1. Una empresa debe preparar un estado de flujos de efectivo de acuerdo con los

requisitos de esta Norma y debe presentarlo como parte integral de sus estados

financieros.

2. Los usuarios de los estados financieros de una empresa están interesados en

cómo la empresa genera y utiliza el efectivo y sus equivalentes. Las empresas necesitan

efectivo esencialmente para las mismas razones, a pesar de lo diversas que pueden ser

sus principales actividades que producen ingresos. Necesitan efectivo para dirigir sus

operaciones, pagar sus obligaciones, y proporcionar rendimientos a sus inversiones. Por

consiguiente esta Norma requiere que todas las empresas presenten un estado de flujos

de efectivo.

Beneficios de la Información de Flujos de Efectivo

3. Cuando se usa conjuntamente con los demás estados financieros, un estado de

flujos de efectivo proporciona información que permite a los usuarios evaluar los

cambios en los activos netos de una empresa, su estructura financiera (incluyendo su

liquidez y solvencia) y su habilidad para generar efectivo y sus equivalentes.

También acrecienta la comparabilidad de los informes sobre la actuación

operativa por diferentes empresas porque elimina los efectos de usar diferentes

tratamientos contables para las mismas transacciones y eventos.

4. La información histórica de flujos de efectivo se usa con frecuencia como

indicador del monto, oportunidad y certidumbre de los flujos futuros de efectivo.

También es útil para verificar la exactitud de las proyecciones pasadas de flujos de

efectivo y examinar la relación entre las utilidades y el flujo de efectivo neto y el

impacto de los precios cambiantes.

Definiciones

5. Los siguientes términos se usan en esta Norma con los significados que se

indican:

Efectivo.- Comprende el efectivo en caja y los depósitos a la vista.

Equivalentes de efectivo.- Inversiones a corto plazo, de alta liquidez que son

inmediatamente convertibles a cifras de efectivo conocidas y las cuales están sujetas a

un riesgo insignificante de cambios en su valor.

Flujos de efectivo.- Son entradas y salidas de efectivo y sus equivalentes.

Actividades operativas.- Son las principales actividades de la empresa que

producen ingresos y otras actividades que no son de inversión o de financiamiento.

Actividades de inversión.- Son la adquisición y enajenación de activos a largo

plazo y otras inversiones no incluidas en los equivalentes de efectivo.

Actividades de financiamiento.- Son actividades que dan por resultado cambios

en el tamaño y composición del capital contable y los préstamos de la empresa.

Efectivo y sus Equivalentes

6. Los equivalentes de efectivo se mantienen con el fin de cumplir con los

compromisos de efectivo a corto plazo más que para su inversión u otros propósitos.

Para que una inversión califique como equivalente de efectivo, debe ser inmediatamente

convertible a un monto conocido de efectivo y estar sujeta a un riesgo insignificante de

cambios en su valor. Por lo tanto, una inversión califica normalmente como equivalente

de efectivo sólo cuando tiene un vencimiento de tres meses o menos desde su fecha de

adquisición. Las inversiones en acciones de otras empresas están excluidas de los

equivalentes de efectivo a menos que sean, en sustancia, equivalentes de efectivo. Por

ejemplo en el caso de acciones preferentes adquiridas dentro de un corto período de su

vencimiento y con una fecha de amortización específica.

7. Los préstamos bancarios se consideran generalmente actividades de

financiamiento. Sin embargo en ciertos casos los sobregiros bancarios que son

reembolsables a la vista forman una parte integral de la administración del efectivo de

una empresa. En tales circunstancias, los sobregiros bancarios se incluyen como un

componente del efectivo y sus equivalentes. Una característica de dichos arreglos

bancarios es que el saldo del banco con frecuencia fluctúa de ser positivo a sobregirado.

8. Los flujos de efectivo excluyen los movimientos entre partidas que constituyen

efectivo o sus equivalentes porque estos componentes son parte de la administración del

efectivo de una empresa más que parte de sus actividades operativas, de inversión o de

financiamiento. La administración del efectivo incluye la inversión de los excesos de

efectivo en los equivalentes de efectivo.

Presentación de un Estado de Flujos de Efectivo

9. El estado de flujos de efectivo debe informar los flujos de efectivo durante el

período clasificado por las actividades operativas, de inversión y de financiamiento.

10. Una empresa presenta sus flujos de efectivo por actividades operativas, de

inversión y de financiamiento de la manera más apropiada para su negocio. La

clasificación por actividades proporciona información que permite a los usuarios

evaluar el impacto de esas actividades sobre la situación financiera de la empresa y el

monto de su efectivo y de los equivalentes del efectivo. Esta información también

puede usarse para evaluar las relaciones entre dichas actividades. 11. Una sola transacción puede incluir flujos de efectivo que están clasificados de

manera diferente. Por ejemplo, cuando el reembolso en efectivo de un préstamo incluye

tanto intereses como capital, el elemento del capital se clasifica como una actividad de

financiamiento y los intereses como una actividad operativa.

Actividades Operativas

12. El monto de los flujos de efectivo originados por las actividades operativas es un

indicador clave del grado hasta el cual las operaciones de la empresa han generado

suficientes flujos de efectivo para liquidar los préstamos, mantener la capacidad

operativa de la empresa, pagar dividendos y hacer nuevas inversiones sin recurrir a

fuentes externas de financiamiento. La información sobre los componentes específicos

de los flujos de efectivo operativos históricos es útil, conjuntamente con otra

información, para pronosticar los futuros flujos de efectivo de las operaciones.

13. Los flujos de efectivo de las actividades operativas se derivan principalmente de

las actividades principales de la empresa que producen ingresos. Por lo tanto,

generalmente son el resultado de las transacciones y otros eventos que entran en la

determinación de la utilidad o pérdida neta. Algunos ejemplos de flujos de efectivo de

las actividades operativas son:

a) ingresos en efectivo por la venta de bienes y prestación de servicios;

b) ingresos en efectivo por

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