Acciones de Menor Riesgo
Enviado por lmchaparro • 7 de Abril de 2020 • Apuntes • 2.867 Palabras (12 Páginas) • 160 Visitas
1.-PEDRO TORRES debe decidir cuál de las dos acciones tiene menor riesgo para invertir, por lo cual proporciona la siguiente información:
Suponiendo que la distribución de probabilidad de las utilidades posibles sea la siguiente;
ACCION TV AZTECA ACCION FEMSA
Utilidad (ri) Probabilidad (pi) Utilidad (ri) Probabilidad (pi)
20 0.1 18 0.2
-15 0.4 20 0.5
18 0.2 16 0.2
25 0.3 -14 0.1
a) calcule la utilidad esperada
b) la desviación estándar de las utilidades
c) coeficiente de variación
TV AZTECA
Ri | pi | (ri)(pi) | ri-a | (ri-a)2 | (ri-a)2 pi |
20 | 0.1 | 2.0 | 12.9 | 166.41 | 16.64 |
-15 | 0.4 | -6.0 | -22.1 | 488.41 | 195.36 |
18 | 0.2 | 3.6 | 10.9 | 118.81 | 23.76 |
25 | 0.3 | 7.5 | 17.9 | 320.41 | 96.12 |
A) UTILIDAD ESPERADA = 7.1 VARIANZA (S)= 331.88
Desviación estándar σ2= √S σ2= √331.88 σ2= 18.21 | Coeficiente de variación CV= σ2÷a CV=18.21 ÷ 7.1 CV= 2.56 |
FEMSA
Ri | Pi | (ri)(pi) | ri-a | (ri-a)2 | (ri-a)2 pi |
18 | 0.2 | 3.6 | 2.6 | 6.76 | 1.35 |
20 | 0.5 | 10.0 | 4.6 | 21.16 | 10.58 |
16 | 0.2 | 3.2 | 0.6 | 0.36 | 0.072 |
-14 | 0.1 | -1.4 | -29.4 | 864.36 | 86.43 |
- UTILIDAD ESPERA= 15.4 VARIANZA (S)= 98.43
Desviación estándar σ2= √S σ2= √98.43 σ2= 9.21 | Coeficiente de variación CV= σ2÷a CV=9.2129 ÷ 15.4 CV= 0.64 |
2.-JAIME PEREZ debe decidir cuál de las dos acciones tiene menor riesgo para invertir, por lo cual proporciona la siguiente información:
Suponiendo que la distribución de probabilidad de las utilidades posibles sea la siguiente;
ACCION GRUPO CARSO ACCION TAMSA
Utilidad (ri) Probabilidad (pi) Utilidad (ri) Probabilidad (pi)
18 0.2 14 0.2
-1 2 0.3 22 0.5
20 0.2 10 0.2
24 0.3 -14 0.1
a) calcule la utilidad esperada
b) la desviación estándar de las utilidades
c) coeficiente de variación.
GRUPO CARSO
Ri | Pi | (ri)(pi) | ri-a | (ri-a)2 | (ri-a)2 pi |
18 | 0.2 | 3.6 | 6.8 | 46.24 | 9.24 |
-12 | 0.3 | -3.6 | -23.2 | 538.24 | 161.47 |
20 | 0.2 | 4 | 8.8 | 77.44 | 15.48 |
24 | 0.3 | 7.2 | 12.8 | 163.84 | 49.15 |
- UTILIDAD ESPERADA = 11.2 VARIANZA (S)= 235.34
Desviación estándar σ2= √S σ2= √235.34 σ2= 15.34 | Coeficiente de variación CV= σ2÷a CV=235.34 ÷ 11.2 CV= 1.36 |
TAMSA
Ri | pi | (ri)(pi) | ri-a | (ri-a)2 | (ri-a)2 pi |
14 | 0.2 | 2.8 | -0.4 | 0.16 | 0.032 |
22 | 0.5 | 11 | 7.6 | 57.76 | 28.88 |
10 | 0.2 | 2 | -4.4 | 19.34 | 3.87 |
-14 | 0.1 | -1.4 | -28.4 | 806.56 | 80.65 |
- UTILIDAD ESPERADA = 14.4 VARIANZA (S) = 113.43
Desviación estándar σ2= √S σ2= √113.46 σ2= 10.65 | Coeficiente de variación CV= σ2÷a CV=113.46 ÷ 14.4 CV= 0.73 |
3.-Las acciones A y B tienen las siguientes distribuciones de probabilidad para obtener utilidades futuras posibles:
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