Microempresas

ANEXO 9.3

ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO

ARTÍCULO 29º.- PREPARACIÓN

El Estado de Flujos de Efectivo muestra el efecto de los cambios de efectivo y equivalentes de efectivo en un periodo determinado, generado y utilizado en las actividades de operación, inversión y financiamiento. El Estado de Flujo de efectivo debe mostrar separadamente lo siguiente:

1.- Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo de las actividades de operación.

Las actividades de operación se derivan fundamentalmente de las principales actividades productoras de ingresos y distribución de bienes o servicios de la empresa.

Los flujo de efectivo de esta actividad son generalmente consecuencia de las transacciones y otros eventos en efectivo que entran en la determinación de la utilidad (pérdida) neta del ejercicio.

2.- Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo de las actividades de inversión.

Incluyen el otorgamiento y cobro de los préstamos, la adquisición o venta de los instrumentos de deuda o accionarios y la disposición que pueda darse a instrumentos de inversión, inmuebles, maquinaria y equipos y otros activos productivos que son utilizados por la empresa en la producción de bienes y servicios.

3.- Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo de las actividades de financiamiento.

Incluyen la obtención de recurso de los accionistas o de terceros y el retorno de los beneficios producidos por los mismos, así como el reembolso de los montos prestados, o la cancelación de las obligaciones, obtención y pago de otros recursos de los acreedores y crédito a largo plazo.

Para la preparación del Estado de Flujo de Efectivo debe tenerse en cuenta lo dispuesto en el capítulo IV de la Sección Primera del Manual, en lo que sea aplicable.

ARTICULO 30º.- MÉTODOS DE PRESENTACIÓN DEL ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO

El estado de flujos de efectivo debe informar el efectivo generado aplicado en las actividades de operación, inversión y financiamiento, así como el resultado neto de esos flujos sobre el efectivo y sus equivalentes durante el periodo.

Para efectos de la presentación de las actividades de operación en estado de flujos de efectivo son de aplicación el método directo y el método indirecto, los cuales se describen en el Capítulo IV de la Sección Primera del Manual.

EJERCICIO RESUELTO EMPRESA KRAMER

EMPRESA KRAMER

ESTADOS DE GANANCIAS Y PÉRDIDAS

Al 31 de diciembre de 1999

(En miles de soles S/.)

Ventas 2000000

(-) Costo de ventas -1500000

Utilidad bruta 500000

(-) Gtos Administrativos y de Ventas -270000

(-) Gtos por depreciación 50000

Utilidad operativa 180000

(-) Gtos por intereses 20000

Utilidad antes de Impuestos 160000

(-) Impuestos 49500

Utilidad después de Impuestos 110500

(-) Divid. para acciones preferenciales 10500

Utilidad después para acciones comunes 100000

Acciones en circulación 100 000

Utilidad por acción 1

EMPRESA KRAMER

ESTADOS DE RESULTADOS ACUMULADOS

Al 31 de diciembre de 1999

(En miles de soles S/.)

Resultados acumulados al 01/01/1999 250 000

Más:

Ganancias después para acciones comunes 100 000

Menos:

Dividendos en efectivo declarados (50 000)

Resultados acumulados al 31/12/1991 300 000

EMPRESA KRAMER

BALANCE COMPARATIVO

Para los años 1998 y 1999

(En miles de soles S/.)

ACTIVO 1998 1999

ACIVO CORRIENTE

Caja 30000 40000

Valores negociables 10000 10000

Ctas por cobrar (neta) 170000 200000

Existencias 160000 180000

Ctas pagadas por anticipado 30000 20000

Total Activo Corriente 400000 450000

ACTIVO NO CORRIENTE

Inversiones en valores 20000 50000

Planta y equipo 1000000 1100000

(-)

...