Investigacion Fuentes de Financiamiento

Fuentes de Financiamiento

Una de las principales funciones de las finanzas en una empresa es la de buscar financiamiento.

Esta puede ser por dos motivos:

* cuando la empresa tiene falta de liquidez necesaria para hacer frente a las operaciones diarias.

* cuando la empresa quiere crecer o expandirse y no cuenta con el capital propio suficiente como para hacer frente a la inversión,

Las principales fuentes de financiamiento a las cuáles podemos recurrir para seguir funcionando como empresa, o para invertir y hacerla crecer son:

Ahorros personales. - Este no nos obliga a tener que pagar intereses, es recurrir a nuestros ahorros personales o a cualquier otra fuente personal que podamos tener.

Familiares o amigos. - Es solicitarlo a familiares o amigos, los cuales es muy probable que nos presten el dinero si son conscientes de nuestra capacidad y responsabilidad.

Juntas. -En la práctica es una forma de ahorro personal pero obligatorio por el compromiso de aportar periódicamente (por lo general cada mes) asumido con los integrantes de la junta.

Bancos. -Estos podrían solicitarnos algunos requisitos tales como determinada experiencia en el mercado y, en caso de tratarse de un monto elevado, garantías que podrían estar conformadas por activos de la empresa o bienes personales.

Entidades financieras no bancarias. - Los requisitos suelen ser menores que los que pide un banco, el préstamo que otorgan suele ser menor, suele tener un menor plazo, y tasa de interés.

Empresas de leasing. -Bancos o entidades financieras, consiste en un contrato mediante el cual solicitamos a un banco o entidad financiera que adquiera la propiedad de un bien (por ejemplo, una maquinaria o equipo) para que posteriormente se arrienden y, una vez culminado un plazo establecido, se tenga la opción de comprarla.

Empresas de factoring. - consiste en un contrato mediante el cual le cedemos a un banco o entidad financiera los derechos de nuestras cuentas por cobrar, a cambio de que nos las abonen por anticipado (deduciendo los intereses y comisiones que el banco o entidad financiera nos pueda cobrar).

Proveedores. -A través de la obtención de un crédito comercial, el proveedor nos proveerá de mercadería, materias primas, y se paga mediante cuotas.

Emisión de acciones. - Consisten en títulos que le otorgan a quien las posea, el derecho de participar en la distribución de las utilidades de la empresa y en la distribución del capital social en caso se liquide ésta.

Emisión de bonos. -Otra alternativa es la emisión de bonos, los cuales consisten en títulos de deuda que la empresa emite comprometiéndose a pagar intereses periódicos y a devolver el valor de la deuda al vencimiento de un plazo determinado, a quien los adquiera.

Socios. - Buscar un socio, (una persona interesada en nuestra empresa, que además de querer invertir en ella).

Inversionistas o Inversionistas ángel. - Son inversionistas que proporcionan capital semilla a empresas emergentes. No se fijan tanto en el tamaño del negocio en el que van a invertir sino en la disrupción y el impacto que puede tener en su industria y en la sociedad.

Financiación colectiva o CROWDFUNDING. -La tecnología y el internet han hecho posible la aparición de plataformas de financiamiento en las que presentas tu proyecto de negocios y personas interesadas te ofrecen su dinero a cambio de pequeños beneficios. Consiste en conseguir a muchos pequeños inversionistas para que, todos juntos, provean grandes presupuestos.

Capital de riesgo o privado. -Puedes acceder a él mediante fondos de capital que reúnen a inversionistas dispuestos a apoyar a proyectos con buenas perspectivas de crecimiento. Lo que los diferencian del resto es el monto que pueden aportar y la madurez de las empresas en las que invierten.

Hipoteca. - Una propiedad inmueble es puesta en garantía de pago de un crédito, por lo general otorgado por un banco. En caso de incumplimiento de pago el acreedor puede ejecutar la hipoteca y hacerse de la propiedad del inmueble entregado en garantía.

Arrendamiento financiero: es un contrato entre el propietario de los bienes (acreedor) y la empresa (arrendatario). A esta última se le permite el uso de los bienes durante un período determinado y mediante el pago de una renta específica.

Fondo PYME. -Programa del Gobierno Federal, busca promover el desarrollo nacional a través del impulso a las pequeñas y medianas empresas y emprendedores. Lo hace a través del otorgamiento de apoyos de carácter temporal a programas y proyectos que fomenten la creación, desarrollo, viabilidad, productividad, competitividad y sustentabilidad del sector.

PYMES Exportadoras. -Dirigido a los pequeños negocios exportadores a fin de que mejoren su competitividad en los mercados externos. Otorga créditos por hasta $19 millones para invertir en capital de trabajo o activos fijos. Los plazos van de 48 a 60 meses. Para participar, las empresas deben estar directamente relacionadas con trámites de comercio exterior, tener dos años de operación y no estar en concurso mercantil, suspensión de pagos o estado de insolvencia.

Financiamiento refaccionario

Es un producto de crédito que permite financiar a mediano y largo plazo; estas están dirigidos a personas físicas y morales con actividades agropecuarias, forestales, pesqueras y demás actividades económicas vinculadas al medio rural con necesidades de financiamiento para adquisición, reposición o sustitución de maquinaria, equipo y otros activos fijos relacionados con su actividad productiva.

Con el cual se puede financiar:

* Adquisición de tierras para el cultivo de los productos.

* Adquirimiento de Activos Fijos (instrumentos, ganado, abonos, entre otros).

* Compra o instalación de maquinaria: (Sistema de riego, trilladoras, tractores agrícolas, equipo de fertilización, etc)

La cantidad a financiar es de acuerdo con la regla institucional, UID, el monto máximo de financiamiento del proyecto podrá ser hasta el 80% de la inversión total.

Plazo. - el plazo del contrato podrá ser de hasta 15 años. Dependiendo de las características y necesidades del proyecto.

Garantías. - fincas, terrenos, maquinarias, muebles, útiles y productos futuros obtenidos con el crédito. Adicionales (prendarías y/ o hipotecarías).

Seguros. - Los conceptos de inversión financiados y los bienes otorgados como garantía adicional (cuando sean asegurables), deberán contar con póliza de seguro o constancia de aseguramiento.

Comisiones. - Las comisiones se determinan según la clasificación del cliente.

Financiamiento Hipotecario

La necesidad de la población mexicana de adquirir un inmueble, cuyo valor es superior a sus posibilidades de pago de contado, se creó el crédito hipotecario para comprar una vivienda.

Con un crédito hipotecario se puede:

* Compra de una casa,

* Comprar un departamento

* Comprar un terreno,

* Construir una vivienda. Sin importar que la propiedad sea privada o ejidal.

* Ampliar o remodelar tu vivienda actual. La cantidad otorgada puede ser hasta 50% del avalúo total de tu casa.

Esto se realizará bajo un contrato que estipula el pago a ciertos plazos y con un porcentaje de interés. Mientras corre el préstamo el inmueble queda en garantía y, una vez cubierto el monto acordado, se obtiene un documento legal llamado Certificado de Libertad de Gravamen, el cual expone que el inmueble ya es propiedad del comprador (y no de la institución financiera).

Las instituciones definen cuánto se puede obtener para comprar una casa de manera individual, dependiendo del tipo de crédito y la referencia económica.

Las tasas de interés aplicables entre las que se puede elegir: Image result for tasa fija y variable

* Tasa fija. Esta tasa de interés no cambia y se pacta desde que se solicita el crédito.

* Tasa variable. El porcentaje proporcionado de interés puede bajar o subir cada año, dependiendo de la situación económica.

* Tasa mixta. La tasa variable y fija se combinan y se establecen dependiendo los intereses del solicitante.

Los créditos hipotecarios se pueden otorgar en diferente referencia económica:

* Pesos mexicanos.

* UDIS (Unidad de Inversión). Es una medida que se ofrece con tasas de interés bajas para la compraventa de inmuebles.

* UMA (Unidad de Medida y Actualización). Referencia que deslinda a los salarios mínimos en el cálculo del saldo de los créditos hipotecarios. Varía respecto a la inflación.

El tiempo de pago de un crédito hipotecario ofrecen plazos entre 7 y 30 años y cada uno tiene influencia sobre el porcentaje de interés que proporcionan.

Financiamientos del mercado

El Mercado de Capitales Mexicano es una alternativa para que las compañías obtengan el capital necesario para desarrollar proyectos a mediano y largo plazo o refinanciar su deuda existente.

El mercado de capitales

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