Flujo De Efectivo

Introducción

La Administración financiera es el área de la Administración que cuida de los recursos financieros de la empresa. Esta se centra en dos aspectos importantes de los recursos financieros como lo son la rentabilidad y la liquidez. Esto significa que la Administración Financiera busca hacer que los recursos financieros sean lucrativos y líquidos al mismo tiempo. Consiste en maximizar el patrimonio de los accionistas de una empresa a través de la correcta consecución, manejo y aplicación de los fondos que requiera la misma.

En el siguiente trabajo presentaremos un informe completo sobre la administración financiera que comprende todo lo relacionado al manejo de los fondos económicos que posee la Empresa Vargas, la misma dedicada a la fabricación y ventas de productos de limpieza; el desarrollo de este informe, tiene como objetivo reconocer el origen y la evolución de las finanzas concentrándose en las técnicas y conceptos básicos en una manera clara y concisa.

Generalidades de la Empresa

La Empresa Vargas es una empresa dedicada a la prestación de servicios de limpieza, actividad con un gran potencial de crecimiento, especialista en distribución de productos para la limpieza, útiles desechables, productos químicos, abrasivos, etc., orientando su labor a empresas de limpieza, para las que ofrecen pulidores de suelos, productos para hotelería, restauración, productos para lavanderías, oficinas, clínicas y hospitales. Dan servicio a nivel de provincias centrales.

Misión:

"Desarrollar, producir, comercializar y distribuir productos y servicios de limpieza que superen las expectativas del cliente, generando valor para nuestros accionistas, apalancando en el eficiencia de nuestro recurso humano y tecnología de punta."

Visión:

“Ser reconocidos como la empresa líder en la solución total en limpieza de provincias centrales sobre la base de la innovación y mejora continua."

Tabla 1.1 Estado de Resultados de la Empresa Vargas correspondiente al año que finalizó el 31 de diciembre de 2006 -2007.

Años 2006 2007

Total de Ventas $ 120,000.00 $ 150,000.00

Menos: Costo de Ventas

Mano de obra $ 5,424.00 $ 7,426.00

Materia prima $ 11,866.00 $ 13,424.00

Gastos indirectos $ 2,221.00 $ 2,550.00

Costo total de ventas $ 19,511.00 $ 23,400.00

Utilidades brutas $ 100,489.00 $ 126,600.00

Menos: gastos operativos $ 3,808.00 $ 9,020.00

Utilidades operativas $ 96,681.00 $ 117,580.00

Menos: gastos financieros $ 4,694.00 $ 7,127.00

Utilidades netas antes de impuesto $ 91,987.00 $ 110,453.00

Menos: impuesto(0.15) $ 13,798.00 $ 16,568.00

Utilidades netas después de impuesto $ 78,189.00 $ 93,885.00

Menos: dividendos de acciones comunes $ 6,312.00 $ 8,403.00

Contribución de las utilidades retenidas $ 71,877.00 $ 85,482.00

Tabla 1.2 Balance General de Empresa Vargas al 31 de diciembre de 2006-2007.

Años 2006 2007

Activos

Efectivo $3,500.00 $3,745.00

Valores negociables $15,188.00 $10,984.00

Cuentas por cobrar $2,854.00 $1,754.00

Inventarios $62,390.00 $80,750.00

Total de activos circulantes $83,932.00 $97,233.00

Activos fijos netos $16,478.00 $13,150.00

Total de activos $100,410.00 $110,383.00

Pasivos y Capital contable

Cuentas por pagar $5,788.00 $4,638.00

Impuesto por pagar $180.00 $240.00

Documentos por pagar $5,916.00 $4,606.00

Otros pasivos circulantes $7,516.00 $6,326.00

Total de pasivos circulantes $19,400.00 $15,810.00

Deuda a largo plazo $6,388.00 $6,061.00

Total de Pasivo $25,788.00 $21,871.00

Capital contable

Acciones comunes $50,622.00 $60,000.00

Utilidades retenidas $24,000.00 $28,512.00

Total de capital contable $74,622.00 $88,512.00

Financiamiento externo requerido

Total de pasivo y capital contable $100,410.00 $110,383.00

RAZONES FINANCIERAS

Tabla 1.3 Resumen de las razones de Empresa Vargas. (2006 -2007)

RAZON EVALUACION

LIQUIDEZ 2006 2007 ANALISIS EN EL 2006 ANALISIS EN EL 2007 ANALISIS GENERAL 2006-2007

CAPITAL DE TRABAJO $ 64532.00 $ 81423.00 BUENA BUENA BUENA

RAZON CIRCULANTE 4.3 6.2 BUENA BUENA BUENA

RAZON ACIDA 1.1 1.0 REGULAR REGULAR REGULAR

ANALISIS DE ACTIVIDAD

ROTACION DE INVENTARIOS

1151

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