PRESUPUESTO DE EFECTIVO

Taller de finanzas

ANGIE ALEXANDRA BURGOS MARTINEZ

EDWIN HERNÁN MORENO CHIVATA

PRESUPUESTO DE EFECTIVO

1. En cuanto al manejo del efectivo, comúnmente se dice que es más difícil administrar el superávit que el déficit. ¿Está usted de acuerdo con la anterior afirmación?

No estoy de acuerdo, porque cuando existe superávit hay posibilidades de aprovecharlo con estrategias de inversión que generen rentabilidad a largo o corto plazo, Anticipar pagos de obligaciones costosas, etc. De igual forma con el déficit, también se utilizan estrategias para mejorar los ingresos y que afectan a los clientes, como por ejemplo acelerando el cobro de cartera, ofreciendo beneficios por pronto pago, o incentivando a los trabajadores de la organización para mejorar las ventas o la recuperación de cartera, aplicar retardo en desembolsos en pagos, si se mantiene niveles adecuados de materia prima, sin que esto afecte la producción.

1. Mencione otras alternativas aplicables a los déficits y superávits, diferentes a las mencionadas en este capítulo.

Alternativas Déficit Temporal, Préstamos a corto plazo, Acelerar el cobro de la cartera, Descuento temporal de cartera,  Acelerar la disponibilidad de los recaudos, Retardar y Acelerar Desembolsos, Reducción temporal de las compras, Trasladas gastos y/o inversiones, Promociones y/o realizaciones de mercancía, Liquidación de inversiones temporales. Déficit Permanente, Préstamos a largo plazo, Reducir plazos de créditos, Descuentos permanentes de la cartera, Reducción de los niveles de inventarios, Recortar y/o eliminar gastos, costos e inversiones.  Refinanciar la compra de materia prima,  Liquidación definitiva de inversiones temporales,  Recortar o eliminar reparto de utilidades , Venta de activos no operativos, Recurrir al arrendamiento financiero Superávit Temporal,  Inversión temporal, Anticipar pagos,  Reciprocidad bancaria Superávit Permanente, Inversiones permanentes,  Reparto de Utilidades ,  Inversiones Estratégicas ,  Anticipar pagos de obligaciones costosas , Ampliar el efectivo mínimo , Incrementar niveles de inventario , Aumentar plazos de crédito

1.  Establezca la diferencia entre el sistema de circulación de fondos y el ciclo de caja.

El sistema de circulación de fondos es el resultado de la rotación de materia prima, Rotación de producto en proceso, Rotación de producto terminado y la Rotación en Cuentas por cobrar, el ciclo de caja son igual al sistema de circulación de fondos sin incluir la rotación de cuentas por pagar.

1.  Cree usted que una disminución temporal del volumen de operación sea una alternativa viable para remediar un déficit temporal

Podría tomarse como una solución temporal, pero son seguridad podría traer consecuencias a largo plazo por dejar de producir y recibir ingresos por esa no productividad.

1. Enuncie dos herramientas financieras que sirvan para determinar necesidades de financiamiento a corto plazo y explique como lo hacen.

Tenemos el Presupuesto de efectivo ya que nos permite identificar los ingresos y egresos que tiene la organización día a día, lo cual ayuda a tener un mayor control de los mismos y a determinar qué hacer cuando se presenta liquidez o faltante de liquidez. Indicadores de Endeudamiento permiten determinar niveles de endeudamiento de corto y largo plazo.

1.  En qué se diferencian un Estado de Fuente y Aplicación de Fondos y un Presupuesto de Efectivo.

Estado de Fuente y Aplicación de Fondos es histórico, tiene en cuenta todos los movimientos contables tanto del Balance General como del Estado de Resultados El Presupuesto de Efectivo es Proyectado, tiene en cuenta solo los movimientos que sean en efectivo. Aplicación de Fondos muestra un resumen de los flujos de efectivo en una empresa durante un periodo determinado. El Estado de Fuente se utiliza para pronosticar posibles soluciones de riesgo que tenga la empresa, pero su objetivo principal está centrado en la utilidad que tiene para evaluar la procedencia y utilización de fondos en el largo plazo, por otra parte, El Estado de Fuente y Aplicación de fondos, suministra información más detallada que el estado de fuente y Aplicación del capital de trabajo.

1.  ¿Cuándo y dónde puede surgir una necesidad de financiamiento? ¿Las diferentes causas revisten las mismas características? ¿Las necesidades de financiamiento se solucionan todas en la misma forma y con la misma fuente? Explique.

 Cuando la organización carece de fondos para llevar a cabo su funcionamiento, sus metas de crecimiento, o para cubrir necesidades diarias como pago de nómina, o los gastos propios de la operación del negocio, No, cada causa puede tener su propia característica, por lo mismo no todas las necesidades de financiamiento se solucionan con la misma fuente, lo ideal es que lo que se quiera financiar a largo plazo sea algo que genere ingresos a mediano o largo plazo, la financiación hay que hacerla pero para pagar con usos de la misma aplicación.

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