Gestión de tesoreria.
Enviado por Eva Gallardo Llorente • 27 de Junio de 2016 • Apuntes • 2.118 Palabras (9 Páginas) • 378 Visitas
1.-La gestión de tesorería
Entendida como el conjunto de procedimientos encaminados a un doble objetivo;
-Garantizar a las empresas la disponibilidad de dinero efectivo para afrontas sus pagos.
-Maximizar los ingresos y minimizar los gastos financieros a corto plazo
El área de tesorería tradicionalmente estaba dentro del área de contabilidad, en la actualidad esta dentro del área financiera, pero independiente de contabilidad.
Una correcta gestión de tesorería debe tener como objetivo la denominada tesorería cero, que consiste en que la empresa debe ser capaz de hacer frente a sus obligaciones contando con el mínimo dinero posible inmovilizado.
1.2.-Conceptos básicos de la gestión de tesorería
Fecha valor; Día en que un saldo surte efecto para calcular intereses-
Posición; Saldos expresados en términos de fecha valor.
Tesorería cero; Evitar saldos acreedores y en lo posible los deudores
Flotación; Tiempo desde el vencimiento hasta el cobro o pago. Una correcta gestión de la tesorería pasa por hacer que el periodo de flotación negativo sea lo mas breve posible.
2.-Los flujos de tesorería
Son las entradas y salidas de dinero en la caja y cuentas bancarias, motivadas por las distintas actividades de la empresa; relaciones con clientes y proveedores, trabajadores, administraciones públicas y entidades financieras.
Según el sentido del flujo de tesorería
Flujo de cobro; Entrada de dinero a la empresa del exterior
Flujo de pago; Salida de dinero de la empresa al exterior
Según la actividad que origina el flujo
De explotación ; Producidos por la actividad habitual de la empresa
De inversión ; Provenientes de la compra o venta de activos no corrientes o de activos financieros emitidos por otras entidades
De financiación; Originadas por la obtención o devolución de recursos financieros.
2.1.- Principales flujos de cobro
Cobros de entidades bancarias:
Con obligación de devolución: Cantidades ingresadas como financiación (préstamos, cuentas de crédito).
Sin obligación de devolución: Son las cantidades ingresadas como retribución( intereses, dividendos...)
Cobros de clientes: Ocasionados en el desarrollo de la actividad de la empresa, debidos a ventas de productos, es la fuente de entrada mas importante.
Subvenciones: Se obtiene( generalmente de las administraciones publicas) por el cumplimiento presente o futuro de algunos requisitos. Se clasifican en:
Subvenciones a la explotación: Van destinadas a cubrir los costes de la empresa o garantizar la rentabilidad de alguna de sus actividades.
Subvenciones de capital: Se destinan a la financiación de activos no corrientes que se usarán durante varios años.
2.2 Principales flujos de pago
Pagos a entidades bancarias: Se ocasionan por la devolución de los prestamos, créditos... La forma mas habitual de hacer estos pagos es mediante domiciliación bancaria.
Pagos a proveedores de bienes o servicios: Se engloban los pagos que realiza la empresa a consecuencia de adquisición de materias primas...
Pagos al personal: Se incluyen los pagos de los trabajadores, engloban los sueldos,dietas de viaje....
Pago a las administraciones públicas: Los pagos de impuestos, liquidaciones de IVA.
3.- La planificación de tesorería
Consiste en realizar un calendario de vencimientos expresados en fecha valor, así prevén las necesidades de liquidez y pudiendo negociar la financiación con antelación obteniendo las mejores condiciones o bien invertir los excedentes.
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