FLUJOS PROYECTADOS

UNIVERSIDAD POLITÉCNICA SALESIANA

FACULTAD DE CIENCIAS ECONÓMICAS

CONTABILIDAD Y AUDITORÍA

FINANZAS II

ING.  LUIS CAHUASQUI

TEMA: FLUJOS PROYECTADOS

INTEGRANTES:

EVELYN BERREZUETA

JENNYFER CARRASCO

TERESA VALENCIA

GRUPO: 673

QUITO ECUADOR

2018-2018

Contenido

Flujos proyectados        1

Concepto        1

Objetivos        1

Finalidades        2

Características        2

Clasificación        3

1.-Flujo de Efectivo incremental.        3

a) Flujo incremental con inflación        3

b) Flujo de efectivo sin inflación        3

2.-Flujo de Efectivo de renovación y reemplazo        3

3.-Flujos Proyectados        3

4.-presupuesto de capital        4

Ejemplo Pequeño y Claro De Cada Uno        4

Bibliografía        11

Flujos proyectados

Concepto

Es el pronóstico de los ingresos (ventas) y egresos (costos y gastos) el cual se determina en base a información histórica y futura prevista. Entre los datos que se utilizan frecuentemente se encuentran la tasa de crecimiento de la industria, tasa de crecimiento del costo de vida y en el costo de las materias primas; junto con ello de acuerdo al porcentaje de participación de mercado proyectado, el plan de producción de la empresa y el precio del producto o servicio se estiman las ventas futuras. Es importante usar criterios que tengan fundamento en el análisis de la información de mercado y las posibilidades producción de la empresa. Importante es considerar que el desempeño de un negocio obedece a muchas variables dinámicas, este flujo es una predicción que permite determinar cómo será la rentabilidad del negocio. (Rodriguez)

Objetivos

1.- estado de flujo proyectado proviene de las ventas de contado por el cobro a clientes por ventas acredito por las políticas de ventas y cobranzas por préstamos a largo plazo o por aportes a capital

2.- Los egresos de efectivo generalmente son por pagos a proveedores sueldos y salarios, gastos de fabricación desembolsos préstamos y pagos de bienes en uso u otros

3.-Proporcionar información apropiada a la gerencia, para que ésta pueda medir sus políticas de contabilidad y tomar decisiones que ayuden al desenvolvimiento de la empresa.

4.- Facilitar información financiera a los administradores, lo cual le permite mejorar sus políticas de operación y financiamiento.

5.-Proyectar en donde se ha estado gastando el efectivo disponible, que dará como resultado la descapitalización de la empresa

6.-Mostrar la relación que existe entre la utilidad neta y los cambios en los saldos de efectivo. Estos saldos de efectivo pueden disminuir a pesar de que haya utilidad neta positiva y viceversa.

7.- Reportar los flujos de efectivo pasados para facilitar la predicción de flujos de efectivo futuros.

8.- La evaluación de la manera en que la administración genera y utiliza el efectivo

9.-La determinación de la capacidad que tiene una compañía para pagar intereses y dividendos y para pagar sus deudas cuando éstas vencen.

10.- Identificar los cambios en la mezcla de activos productivos. (Viladecans)

Finalidades

La finalidad del Estado de flujo proyectado es presentar en forma comprensible información sobre el manejo de efectivo, es decir, su obtención y utilización por parte de la entidad durante un período determinado y, como consecuencia, mostrar una síntesis de los cambios ocurridos en la situación financiera para que los usuarios de los estados financieros puedan conocer y evaluar la liquidez o solvencia de la entidad.

El Estado de Flujo proyectado se diseña con el propósito de explicar los movimientos de efectivo proveniente de la operación normal del negocio, tales como la venta de activos no circulantes, obtención de préstamos y aportación de los accionistas y aquellas transacciones que incluyan disposiciones de efectivo tales como compra de activos no circulantes y pago de pasivos y de dividendos.

Características

Este flujo Proyectado tiene 4 características que son: [pic 1]

Muestra las entradas y salidas de caja en un período de tiempo determinado. Las entradas y salidas de cajas pueden estructurarse en tres niveles de actividades, que son: Actividades de Operación, Actividades de Inversión, Actividades de Financiamiento.

Posibilitando el análisis por separado de los diferentes flujos netos de efectivo, de tal forma que facilite el diagnóstico de las capacidades de la empresa para general flujos positivos a partir de sus operaciones de negocio, su capacidad para enfrentar los pagos de las obligaciones con los suministradores y otros acreedores, el pago de los intereses y de los impuestos, así como los dividendos del período. (Toro, 2011)

Clasificación

1.-Flujo de Efectivo incremental. –        Este flujo es un técnico de medición de retorno de la inversión en la que el administrador le da una idea de los beneficios que genera una inversión en función de cambios de políticas o estrategias de negocios.

Al evaluar un proyecto de capital, sólo interesa aquellos flujos de efectivo que resultan directamente de la decisión de aceptar un proyecto. Estos flujos de efectivo, conocidos como flujos de efectivo incrementales, representan los cambios en los flujos totales de efectivo de una empresa que ocurren como resultado directo de la aceptación de un proyecto.se divide en:

a) Flujo incremental con inflación

b) Flujo de efectivo sin inflación

2.-Flujo de Efectivo de renovación y reemplazo. – El flujo de efectivo relevante o de reemplazo es el primer plazo de un proyecto el mismo que sirve como base para la preparación de un proyecto financiero los mismos que miden la frecuencia para determinar el flujo de efectivo 

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