Tarea 4 Semana 7 Finanzas Corto Plazo

Elabore un documento donde compare y contraste las características, ventajas y desventajas de un crédito comercial en relación a un crédito garantizado por cuentas por cobrar como por ejemplo el factoring.

Crédito Comercial

Son montos de dinero en moneda chilena o extranjera que otorga el Banco a empresas de diverso tamaño para satisfacer necesidades de Capital de Trabajo, adquisición de bienes, pago de servicios orientados a la operación de la misma o para refinanciar pasivos con otras instituciones y proveedores de corto plazo y que normalmente es pactado para ser pagado en el corto o mediano plazo (hasta 4 años).

Características: Este crédito se diferencia del factoring por los siguientes motivos:

• Su obtención es relativamente fácil, se logra casi de manera inmediata sin necesidad de recurrir a una negociación demasiado compleja.

• Corresponde a un financiamiento a corto plazo por lo que en un principio no debiese ser utilizada para financiar activos no corrientes obtenidos por la empresa.

• Aparece con la compra de mercancía, realizadas de formar regular a los proveedores de la empresa.

• Es posible atrasar los pagos, sin tener problemas que aparecieran en sistemas para otros financiamientos.

Una de las diferencias más significativas que se puede apreciar es que el crédito comercial es una de las formas de financiamiento más directa y rápida en favor de la empresa, otorgando una manera mucho más fácil para la obtención de dinero sin la necesidad de recurrir a un contrato o cualquier instrumento legal que una a la empresa de una manera mucho más comprometida.

Ventajas: Entre las ventajas que podemos extraer de este tipo de crédito se encuentran:

• Es un medio más equilibrado y menos costoso para la obtención recursos.

• Le otorga la oportunidad a las empresas de agilizar sus operaciones comerciales.

• Manera usual de efectuar negocios, fáciles e informales.

• En ocasiones sustituye al crédito bancario que no es accesible.

• Los montos del crédito varía con las compras.

Desventajas: Las principales desventajas que podemos apreciar son:

• No es claro y exacto el valor extra en el cual se incursiona, ya que al ser un procedimiento administrativo la entrega de éste, es obligatorio solventar al personal que lo administra y este valor se puede ocultar en los precios.

• Se está siempre ante el riesgo de que el acreedor no efectúe la cancelación de la totalidad de la deuda, lo que trae como consecuencia una posible intervención legal.

• Si la negociación se hace a crédito se deben cancelar tasas pasivas.

Factoring

El factoring es una alternativa de financiamiento orientada, de preferencia, a pequeñas y medianas empresas y consiste en un contrato mediante el cual una empresa traspasa el servicio de cobranza futura de los créditos y facturas existentes a su favor y a cambio obtiene de manera inmediata el dinero a que esas operaciones se refiere, aunque con un descuento.

En el factoring de cuentas por cobrar se establece un convenio entre el vendedor y el factor, en el cual se especifican las obligaciones legales y los procedimientos.

Cuando el vendedor recibe una orden de un comprador, se llena una ficha y se envía a la empresa de factoring para verificar el crédito. Si el factor no aprueba la venta, el vendedor puede o no rehusarla, pero no puede hacer la operación de factoring si la acepta. Si la venta se aprueba, se hace la operación y se pone un timbre

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